永贵电器主营轨道交通连接器产品的研发、生产和销售，覆盖城轨、动车、机车、客车上用的全系列产品。铁路行业投资自2011年5月一路下行，动车已超过一年半未招标。预计公司2012－2014年每股收益0.87、1.36和1.71元，2012年11月22日公司收盘价25.58元，对应2012年动态市盈率29.40倍。给予2013年22倍动态PE，对应目标价30元。行业反转前景明朗，业绩弹性巨大，首次给予“买入”评级。